Profit Testing Produk Asuransi Jiwa Kontingen dengan Pendekatan Deterministik

Abstract

Kematian pencari nafkah utama berdampak finansial signifikan bagi keluarga, sehingga asuransi jiwa kontingen hadir sebagai instrumen pelindungan relevan dengan premi efisien. Tren penurunan rasio kecukupan premi industri menuntut evaluasi kelayakan finansial produk secara ketat. Penelitian ini bertujuan merumuskan model aktuaria premi kotor, membandingkan profitabilitas dua skenario asuransi jiwa kontingen berbasis gender, serta menganalisis sensitivitasnya terhadap tingkat bunga. Pemodelan arus kas dilakukan menggunakan pendekatan deterministik berdasarkan data Tabel Mortalitas Penduduk Indonesia Volume 1 Tahun 2023. Hasil menunjukkan kedua skenario layak dipasarkan karena menghasilkan nilai bersih sekarang dan margin laba positif. Titik impas tercapai pada tahun pertama akibat struktur pembayaran premi di awal tahun dan asumsi biaya akuisisi yang rendah. Skenario pria meninggal terlebih dahulu menuntut premi kotor, cadangan prospektif, dan menghasilkan keuntungan lebih tinggi akibat besarnya risiko mortalitas pria. Analisis sensitivitas mengonfirmasi hubungan terbalik antara suku bunga dan profitabilitas. Implikasinya, perusahaan asuransi direkomendasikan menyisipkan faktor beban laba secara spesifik dalam formulasi premi guna mencapai target profitabilitas ideal.